Da die Anforderungen für die Vergabe von Krediten im traditionellen Finanzsystem verschärft wurden und ein erheblicher Teil der Anträge auf Privatkredite abgelehnt wird, haben digitale Finanzierungsplattformen einen wachsenden Markt in der Region gefunden. Tausende von Nutzern greifen zu diesen Apps, angezogen von dem Versprechen, innerhalb weniger Minuten Geld zu erhalten, ohne Bürokratie und ohne Bonitätsprüfung, stellen jedoch fest, dass die finanziellen Bedingungen deutlich weniger vorteilhaft sind als angekündigt.
Von Verbrauchern eingereichte und von Regulierungsbehörden verschiedener Länder dokumentierte Beschwerden weisen darauf hin, dass einige dieser Plattformen Zinssätze von über 60 % pro Jahr anwenden und Verwaltungskosten von mehr als 30 % des ausgezahlten Betrags verlangen. In vielen Fällen sieht der Nutzer einen scheinbar niedrigen Zinssatz, aber bei der Auszahlung werden hohe Beträge unter Begründungen wie Verwaltungsgebühren, operative Provisionen oder Zusatzleistungen abgezogen. Es gibt auch Plattformen, die ihre Geschäfte über den Verkauf digitaler Zusatzprodukte strukturieren und Gebühren einbeziehen, die die Endkosten des Kredits erheblich erhöhen.
Die Situation verschärft sich, wenn Zahlungsverzögerungen auftreten. Um zu funktionieren, fordern viele Apps den Zugriff auf sensible Funktionen des Smartphones an, wie Kamera, Bildergalerie und vor allem die Kontaktliste. Laut in mehreren lateinamerikanischen Ländern dokumentierten Beschwerden nutzen einige Plattformen diese Informationen, um Schuldner durch an Familienmitglieder, Freunde oder Arbeitgeber gesendete Nachrichten unter Druck zu setzen. In Extremfällen berichten Betroffene von digitalen Belästigungskampagnen mit einschüchternden Nachrichten, öffentlicher Offenlegung der Schuld und Verbreitung persönlicher Daten. In Mexiko wurde diese Vorgehensweise als „Montadeudas" bekannt und führte zu polizeilichen Ermittlungen und Razzien gegen Netzwerke, die sich diesen Praktiken widmen.
Eine als Carmen identifizierte Nutzerin berichtete in sozialen Netzwerken, dass die Plattform ihr bei Unfähigkeit, den ersten Kredit zurückzuzahlen, selbst einen Link zu einer anderen App empfahl, um einen neuen Kredit zu beantragen und die vorherige Schuld zu begleichen. In weniger als einem Monat war sie in einen Kreislauf von fünf verschiedenen Apps verstrickt, alle mit aggressiven Inkasso-Mechanismen.
Geschwindigkeit, mit der sich diese Plattformen vermehren, tendiert dazu, die Anpassungsfähigkeit der Regulierungsrahmen zu übersteigen. In Paraguay verzeichnen die Staatsanwaltschaft und das Verbraucherschutzministerium (Sedeco) einen Anstieg der Beschwerden im Zusammenhang mit exzessiven Inkassopraktiken und Belästigung. In Chile gibt die Finanzmarktkommission regelmäßig Warnungen vor Plattformen aus, die ohne Genehmigung operieren. In Kolumbien empfiehlt die Finanzaufsichtsbehörde, dass Nutzer vorher prüfen, ob die Institute registriert und zugelassen sind.
Zu dem Thema befragte Experten sind sich einig, dass das Problem eine Kombination aus regulatorischen Maßnahmen, Verfolgung von Computerkriminalität und Ausweitung der finanziellen Inklusion erfordert. Solange breite Bevölkerungsschichten weiterhin Schwierigkeiten haben, Zugang zu formalem Kredit zu erhalten, werden Hochkosten-Finanzierungsplattformen weiterhin Raum für Expansion finden, indem sie die dringende Notwendigkeit von Menschen nutzen, die oft keine Alternativen innerhalb des traditionellen Bankensystems haben.